Lancé en 2019, le FCPR PrimoPacte est une unité de compte éligible uniquement sur les contrats distribués par le réseau Primonial et ses partenaires, sur les contrats Target+ ainsi que sur le PER PrimoPER.
mercredi 25 mai 2022, par FranceTransactions.com
Primopacte a pour objet d’investir dans des fonds de capital investissement ainsi que dans des entreprises opérationnelles en direct. Le Fonds permettra de :
- financer des projets de développement et de transformation d’entreprises non cotées, en croissance ;
- investir dans des actifs de capital investissement de premier plan ciblant des entreprises de taille moyenne, majoritairement européennes ;
- diversifier un portefeuille tout en recherchant de la performance.
Identification et sélection des investissements
Chaque actif de private equity est évalué selon un processus d’analyse complet au terme duquel il est retenu ou écarté de la sélection de PrimoPacte.
Allocation dans PrimoPacte
PrimoPacte sera diversifié au travers de plusieurs fonds de private equity et des prises de participation en direct. La diversification permet d’améliorer le profil de risque de PrimoPacte.
Impact dans l’économie réelle
PrimoPacte sera investi sur un portefeuille d’environ 100 entreprises non côtées, essentiellement européennes.
Distributions
À compter du début de la 6ème année, PrimoPacte pourra procéder périodiquement à des distributions, correspondant à la cession progressive des participations des entreprises en portefeuille. Ces distributions seront gérées dans le contrat d’assurance.
| FCPR PRIMOPACTE | |
|---|---|
| Société de gestion | EURAZEO IM |
| Dépositaire | SOCIETE GENERALE SECURITES SERVICES |
| Code ISIN (part A) | FR0013354222 |
| Indicateur Synthétique de Risque (SRRI) (7 = risque maximum) ❓ Le SRRI (Synthetic Risk and Reward Indicator) est un indicateur obligatoirement présent dans les Documents d’Informations Clefs pour l’Investisseur (DICI). Cet indicateur permet de mesurer le niveau de volatilité du fonds et le risque auquel votre capital est exposé. | 1 2 3 4 5 6 7 |
| SFDR ❓ SFDR (Sustainable Finance Disclosure Regulation) : Règlement de l’Union Européenne qui impose, entre autres, la classification des produits financiers en fonction de leur intensité ESG. Un fonds est dit "article 8" s'il promeut les caractéristiques ESG en même temps que d’autres objectifs financiers, ou "article 9" lorsqu’il a un objectif d'investissement durable. Tout fonds qui ne respecte pas les deux catégories précédentes est classifié fonds "Article 6". | Article 6 |
| Durée investissement minimale | 10 ans |
| Stratégie d'investissement | Primopacte a pour objet d’investir dans des fonds de capital investissement ainsi que dans des entreprises opérationnelles en direct. Le Fonds permettra de financer des projets de développement et de transformation d’entreprises non cotées, en croissance ; investir dans des actifs de capital investissement de premier plan ciblant des entreprises de taille moyenne, majoritairement européennes ; diversifier un portefeuille tout en recherchant de la performance. |
| Souscription / prix d'une part PRIMOPACTE | |
| Prix d'une part (à la souscription) | 100.00€ |
| Nombre de part min. à souscrire | 50 |
| Montant min. de souscription | 5000.00€ |
| Ouvert à la souscription | ✅ |
| Fiscalité PRIMOPACTE | |
| Détails fiscalité FCPR PRIMOPACTE | Éligible en assurance-vie et en PER. |
| Frais du FCPR PRIMOPACTE | |
| Frais de gestion (interne au fonds) | 2.30% |
| Supports d'investissements | |
| Disponible en compte-titres et PEA-PME | ❌ |
| Disponible en assurance-vie (unité de compte) | ✅ |
| Code ISIN (en Assurance-Vie) | FR0013354222 |
| Contrats assurance-vie proposant PRIMOPACTE en unité de compte(1) | |
| Assureurs proposant PRIMOPACTE en unité de compte sur une partie de leurs contrants d'assurance-vie(1) | ORADEA VIE |
| Disponible en PER (Plan épargne retraite) | ✅ |
| Code ISIN (en PER) | FR0013354222 |
| PER assurance proposant PRIMOPACTE en unité de compte(1) |
|
| Il est impératif de prendre de l'ensemble de la documentation financière avant de souscrire. Les FCPR, placements à risques par excellence, sont réservés aux investisseurs avertis, dans le cadre d'une diversification de leur patrimoine financier. (1): liste non exhaustive des offres du marché. Liste donnée à titre indicative. | |
Private equity en assurance-vie, des allocations maximales réglementées : Dans le but de protéger les épargnants face aux risques de perte en capital, l'investissement en private equity ne peut excéder 50% de l’encours sur les contrats d'assurance-vie de plus de 100.000€ et 10% de l’encours sur des contrats dont l’encours est inférieur à 100.000€. (décret n° 2019-1172 du 14 novembre 2019 - JORF n°0265 du 15 novembre 2019).
Private Equity / Capital-Investissement : un placement à risques multiples
- Risque de perte en capital : Le Fonds n’est pas un fonds à capital garanti. Il est donc possible que le capital initialement investi ne soit pas restitué.
- Risque de liquidité des actifs du Fonds : Le Fonds investissant principalement dans des Fonds Cédés non cotés, eux-mêmes investis principalement dans des entreprises non cotées, les titres qu’il détient sont peu ou pas liquides.
- Risque lié à la valeur d’apport :Les Fonds Cédés seront apportés au Fonds pour une valeur déterminée par un ou plusieurs tiers indépendants, acquéreurs au côté du Fonds d’une tranche des Fonds Cédés. Comme plus amplement détaillé au Règlement, cette valeur peut ne pas refléter la valeur liquidative des parts ou actions des Fonds Cédés. Par ailleurs, les Fonds Cédés sont apportés au Fonds pour une valeur d’apport ayant été déterminée postérieurement à la crise du Covid-19 et intègre donc une estimation de l’impact de cette dernière. Cette valeur d’apport ne reflète pas nécessairement la valeur liquidative des parts ou actions des Fonds Cédés. Par ailleurs, il ne peut être exclu que le ou les Tiers Indépendants ai(en)t surestimé celle-ci et qu’elle ne reflète pas la valeur future des Fonds Cédés.
- Risque lié au rapport de gestion du Fonds : Compte tenu du nombre d'actifs dans lequel le Fonds sera investi indirectement, le rapport de gestion du Fonds pourrait ne pas détailler l’ensemble de ces actifs afin de communiquer aux investisseurs des informations que la Société de gestion estime compréhensibles par tout investisseur et cela en conformité avec la règlementation, notamment en ce qui concerne la composition de l’actif.
- Risque lié aux obligations de confidentialité du Fonds : Les Fonds Cédants et la Société de Gestion sont tenues par des obligations de confidentialité liées aux informations qu’ils reçoivent des Fonds Cédés. Ces obligations doivent être reprises par le Fonds lors de l’apport des Fonds Cédés au Fonds. Les obligations de confidentialité auxquelles sont tenus le Fonds et sa Société de Gestion pourraient limiter les informations communiquées aux porteurs de parts conformément au Règlement Délégué (UE) n°231/2013 de la Commission du 19 décembre 2012 et à l’article 421-35 du RGAMF.
- Risque d’écart significatif entre la valeur de marché du portefeuille et la valeur de souscription : L’attention des souscripteurs est attirée sur la décorrélation possible entre la valeur de marché du portefeuille et la valeur de souscription.