Placement épargne : Les contrats d’assurance-vie à annuités variables

Assurance-vie : Les contrats à annuités variables paraissent très séduisants dans un contexte actuel difficile pour l’assurance-vie. Il convient néanmoins de rester attentif et prudent face à ces contrats récents qui n’ont pas encore fait leurs preuves...

samedi 30 avril 2011, par Alexia A.

Les annuités variables : en quoi ça consiste ?

Il s’agit de contrats d’Assurance-Vie multi-supports bénéficiant des mêmes avantages fiscaux et successoraux que l’Assurance Vie classique.

L’ensemble des versements sont répartis sur plusieurs fonds jusqu’à une date butoir déterminée lors de la souscription. Le capital de départ est revalorisé chaque année. Ce type de contrat d’assurance, permet au souscripteur de procéder à des retraits jusqu’à épuisement de son capital. Par la suite, une rente définie sur la base d’un taux fixé par l’assureur prendra le relais.

Ce système permet de ne pas se retrouver démuni une fois le capital épuisé comme dans la plupart des contrats d’Assurance Vie classiques. Les annuités variables permettent d’épargner entre fonds euros et unités de compte. L’assureur garantit à la souscription un montant minimal de revenus en fonction du capital placé, généralement entre 3 % et 4 %.

Assurance-vie : avantages et inconvénients des contrats à annuités variables

• Plus de rentabilité : l’épargnant garde l’avantage du versement d’un revenu viager tout en limitant les risques liés aux unités de compte. L’assureur révise sa garantie en cas de hausse des capitaux en augmentant les revenus minimum garantis.
• Des frais élevés : si le principe est particulièrement séduisant, l’assuré doit y mettre le prix. Les frais d’entrée et de gestion sont très élevés, rendant ces contrats accessibles qu’à certains épargnants.
• Capital préservé : l’assurance-vie à annuités variables préserve le capital du bénéficiaire en cas de baisse des marchés grâce à plusieurs options de garantie. (Effet clicquet)
• Une rente à vie : quelque soit l’espérance de vie de ses clients, l’assureur doit honorer son engagement et verser une rente à vie. Le capital généré par les intérêts du rachat progressif permettront à la compagnie d’assurance de verser les revenus promis.
• Rachat progressif : l’épargnant peut effectuer des rachats réguliers issus du capital et de ses intérêts, à ne pas confondre avec un revenu supplémentaire.

Annuités variables : une solution pour relancer l’assurance-vie ?

Actuellement les contrats d’assurance voient leurs rendements baisser, d’où l’ intérêt des contrats à annuités variables, plus rémunérateurs. Les premiers contrats ont vu le jour dans les pays anglo-saxons en 1990 et sont arrivés en France en 2005. C’est l’assureur Axa qui a ouvert la marché en important ce type de contrat d’assurance vie dans l’hexagone.

Les contrats à annuités variables présentent une nouvelle opportunité d’investissement. La promesse de sécurité et de gain élevé est à l’origine de cette popularité naissante, néanmoins il est encore tôt pour garantir une sécurité totale en cas de chute boursière.

Contrats d’assurance-vie à annuités variables